Pronóstico de fabricación de metal para 2023: la reubicación se vuelve real para los fabricantes

Aunque los medios de comunicación hablan de una recesión en 2023, los fabricantes de metal no esperan una desaceleración significativa. Los datos respaldan su punto de vista. Gran parte de eso proviene de la evidencia real de la relocalización y la relocalización cercana en toda la industria.

Jamie Robbins ha visto los efectos de la relocalización de primera mano. El gerente de ventas de Staub Manufacturing Solutions, un fabricante de láminas de metal personalizadas en Dayton, Ohio, dijo que el negocio experimentó una caída dramática con los cierres en marzo de 2020. “Pero luego los pedidos comenzaron a regresar con furia”, dijo. "Los clientes que anteriormente compraban piezas en el extranjero ahora querían recuperar su fabricación, principalmente en función del tiempo de entrega para obtener productos del extranjero".

La tendencia se aplica a una amplia franja de la base de clientes del taller, desde aquellos que buscan trabajo médico hasta otros que buscan repuestos para camiones de remolque. "Tenemos una amplia variedad de trabajo. No somos demasiado pesados ​​en ninguna industria ni demasiado pesados ​​con ningún cliente", dijo.

Para mantenerse al día con la demanda, el fabricante ha aumentado su enfoque en la automatización y ha aumentado su rendimiento de corte con menos láseres de fibra totalmente automatizados y de mayor potencia.

"De hecho, pasamos de cuatro láseres a solo dos", dijo Robbins, "y terminamos aumentando nuestra capacidad con una mayor potencia de corte y, especialmente, la automatización".

Muchas operaciones progresivas en la fabricación de metales probablemente puedan relacionarse con la historia de Staub Manufacturing, que contrasta fuertemente con las preocupaciones económicas ampliamente reportadas alimentadas por todo, desde la inflación y la política hasta los conflictos geopolíticos.

Como anécdota, pocos en la fabricación de metal predicen una desaceleración importante el próximo año, aunque el crecimiento no continuará como lo ha hecho en 2022. Los aspectos negativos, como el potencial de un exceso de inventario (lo que lleva a una caída en la demanda), probablemente se mitigarán. mediante la relocalización y las tendencias generales de la cadena de suministro. La resiliencia se ha convertido en la palabra de moda del momento. Los riesgos de abastecerse en el extranjero, incluso con un dólar estadounidense fuerte, no se toman a la ligera, especialmente si la cadena de suministro depende de unos pocos proveedores clave.

En este contexto surge el pronóstico para 2023 de la industria de la fabricación de metales. Chris Kuehl, analista económico de Fabricators & Manufacturers Association (FMA) y director gerente de Armada Corporate Intelligence, Lawrence, Kansas, predice una disminución de la demanda en el primer trimestre seguida de una recuperación durante la última mitad de 2023. No será un año de crecimiento récord, pero tampoco es probable que haya una caída importante. A medida que los despidos masivos aparecen en los titulares de la tecnología y abundan las preocupaciones sobre una recesión inminente, la fabricación de metales continúa zumbando.

Todos los meses, el equipo de Kuehl en Armada, en colaboración con Morris, Nelson and Associates, Leavenworth, Kansas, publica el Sistema de Inteligencia Estratégica de Armada (ASIS), un informe que cubre una sección transversal de los sectores de fabricación relacionados con el negocio de la fabricación de metales.

"Nuestros datos coinciden con lo que dicen The Conference Board y otros", dijo Kuehl en una entrevista separada con The FABRICATOR. "Proyectamos un crecimiento negativo general en el cuarto trimestre, dependiendo de lo que haga el consumidor, y luego ligeramente negativo a principios de 2023. Luego, las condiciones mejorarán constantemente hasta que lleguemos al cuarto trimestre de 2023, cuando la economía crecerá a un ritmo 3% de nuevo".

Como reflejo de estas predicciones, ASIS informó que la producción industrial general (que incluye bienes duraderos y no duraderos) se debilitará a principios de 2023 y luego se recuperará un 0,6 % en el segundo trimestre. El informe mostró tendencias similares en los sectores de metales primarios y productos metálicos fabricados: nuevamente, una caída a principios de 2023 seguida de una recuperación más adelante en el año. Según el ASIS de octubre, el último disponible al cierre de esta edición, se esperaba que la producción de metales primarios cayera hasta fin de año, con una caída de casi el 10 % en el cuarto trimestre (en comparación con el cuarto trimestre de 2021), seguida de un aumento de 4,3 % en el tercer trimestre de 2023.

FIGURA 1. Es probable que la demanda de productos metálicos fabricados disminuya en 2023, pero luego verá un repunte gradual en 2024.

De manera similar, se espera que el sector de productos metálicos fabricados se suavice a fines de 2022 y luego permanezca contraído hasta el tercer trimestre de 2023, cuando se proyecta que crezca ligeramente (1,4 % en el tercer trimestre y 1,3 % en el cuarto trimestre) cerca de fin de año. (ver Figura 1).

Los metales primarios y los productos metálicos fabricados suministran piezas a otros sectores de la fabricación de metales, desde automoción y aeroespacial hasta maquinaria y armarios eléctricos. El aterrizaje suave y la recuperación de los metales fabricados el próximo año reflejan el desempeño dispar de varios sectores.

El más fuerte entre ellos probablemente será el automotriz (ver Figura 2). ASIS tiene el sector creciendo casi un 10% el próximo año. Parece que, por fin, la cadena de suministro automotriz se tomará un respiro. Como indicó el informe de octubre, "los fabricantes de chips están viendo una desaceleración significativa en la demanda de los mercados globales, lo que debería permitirles alcanzar la demanda estadounidense mucho más rápido y abordar los pedidos atrasados ​​de vehículos".

Sin embargo, persisten las preocupaciones en la industria automotriz, a pesar del crecimiento proyectado, especialmente en lo que respecta a los préstamos para automóviles. Como indica el informe, "las preocupaciones bancarias continuaron con un número creciente de pagos atrasados... Las ventas de autos usados ​​aún se mantienen estables, pero hay señales de que las ventas generales están comenzando a desacelerarse un poco. Eso también podría pesar sobre la nueva producción industrial y los inventarios podrían no se construya a los niveles previos a la pandemia".

La escasez de la cadena de suministro continúa afectando el negocio aeroespacial, empujando al sector a un territorio de "bolsa mixta", según el informe de ASIS. Dicho esto, se espera que la demanda en el sector crezca significativamente hasta mediados de 2023 y luego disminuya a principios de 2024 (ver Figura 3).

Como indicó el informe de ASIS, "la escasez de pilotos sería el mayor obstáculo para la futura demanda de nuevos aviones. Cierta debilidad en el volumen de viajes (debido a las presiones inflacionarias sobre los ingresos discrecionales de los consumidores y los problemas de rendimiento del servicio) podría estar afectando la demanda a corto plazo". Dicho todo esto, los fabricantes en el sector aeroespacial informan "una producción constante [y son] más optimistas sobre 2023 que otros sectores de la economía".

A nivel mundial, la producción y las ventas de maquinaria han batido récords. En octubre, los pedidos de maquinaria de fabricación duradera, incluidas las máquinas de almacenamiento y distribución, seguían avanzando hacia el crecimiento, con un aumento intermensual del 0,3 %. Los nuevos pedidos en octubre fueron un 7,3% más altos que en 2021. Sin embargo, el próximo año, el sector podría tener un respiro a medida que la demanda se desacelera desde los máximos de 2022. Según el informe de ASIS, "Todo 2023 continúa mostrando una caída en la producción".

"La maquinaria creció tan rápido", dijo Kuehl en otra entrevista. “Muchos invirtieron en lo que necesitaban y ahora están esperando”.

El ASIS muestra un sector relacionado, el equipo eléctrico, que se contrajo en 2023 y luego se recuperó cerca de finales de año hasta 2024. El sector también incluye electrodomésticos, cuyas ventas se ven obstaculizadas por la desaceleración del mercado inmobiliario.

Incluso aquí, sin embargo, están surgiendo oportunidades de relocalización. Como informó ASIS, "Algunos mercados extranjeros que cubrían parte de la producción de electrodomésticos y componentes eléctricos están teniendo dificultades para producir productos. Esto podría llevar parte de esa producción a los Estados Unidos y aumentar la demanda de producción".

FIGURA 2. Es probable que el sector automotriz tenga un fuerte 2023.

Kuehl, un orador frecuente en numerosos eventos, incluida la Reunión Anual de FMA y FABTECH, vio cómo sus millas de viajero frecuente se disparaban a fines de 2022. La gente está sobre Zoom. Están de vuelta en el camino y se encuentran cara a cara.

"He visto más grupos optimistas que pesimistas, incluso en el lado de la fabricación", dijo Kuehl. "Se quejan de las mismas cosas de las que se han estado quejando durante décadas: 'Nos va bien, tenemos muchas oportunidades, pero no tenemos suficientes trabajadores. Los costos de logística son altos. La demanda está por las nubes'. . Simplemente no podemos cumplirlo'".

Gran parte de esa oportunidad proviene de la evidencia real de la relocalización y la relocalización cercana. "Los números que he visto por ahí reclaman casi $ 1 billón en actividad de reubicación", dijo Kuehl. Dicho esto, la forma en que se mide la actividad de relocalización afecta las estadísticas informadas. "Lo que se cuenta en las estadísticas es, por supuesto, las empresas que producen en el país en lugar de traer productos del exterior. Pero también significa que las empresas amplían su planta física para acomodar nueva maquinaria, así como las empresas que están cambiando su cadena de suministro para obtener más a nivel nacional". Dicho de otra manera, los motivos detrás de la nueva fabricación en los Estados Unidos podrían ser una combinación de una mayor demanda interna, cadenas de suministro reestructuradas y otros factores. Independientemente, los riesgos de la cadena de suministro juegan un papel importante en la decisión de dónde se lanzan los nuevos programas de producción.

"Entendemos que algunos riesgos de COVID se han desvanecido", dijo Kuehl, "pero luego ven lo que está sucediendo en China", donde (al momento de escribir este artículo) persisten ciertos bloqueos y abundan las incertidumbres.

El dólar estadounidense fuerte sigue siendo un factor en ciertas decisiones comerciales, dijo Kuehl, pero la fortaleza de la moneda no es permanente. "La fortaleza del dólar se basó, y sigue estando basada, en el hecho de que la Fed fue la primera y más agresiva de las alzas de tasas [del banco central]. Las otras monedas se están poniendo al día. El Banco Central Europeo está subiendo sus tasas, y lo mismo ocurre con los bancos de reserva de Australia e India.

"Estás empezando a ver que otros países aumentan sus tasas", continuó Kuehl. "El dólar estadounidense no perderá nada, pero las otras monedas comenzarán a ganar. Esa brecha entre las monedas comenzará a reducirse".

Este cambio reciente, dijo Kuehl, ayudó a impulsar el crecimiento económico a fines de 2022, con tasas de crecimiento del tercer trimestre que superaron las expectativas. "¿Por qué sucedió eso? Exportaciones", dijo Kuehl. "Importamos menos y exportamos más. Las empresas que miraban las exportaciones estadounidenses esperaron hasta que tuvieron más influencia con su propia moneda y comenzaron a comprar de nuevo".

Las noticias sobre la disminución de la inflación en noviembre calmaron los mercados y atenuaron los temores de una estanflación al estilo de la década de 1970. Aún así, ¿podrían las altas tasas de interés frenar el gasto de capital? ¿Podrían los fabricantes dejar de invertir? ¿Podría disminuir la productividad a medida que los precios continúan aumentando? ¿Qué impedirá que ocurra este u otros escenarios del peor de los casos?

Una respuesta, dijo Kuehl, se puede encontrar analizando a quién está perjudicando la inflación: aquellas personas y familias que ganan menos de $50,000. Han visto aumentos salariales, pero también están lidiando con el aumento de los costos de los alimentos y el combustible, que, para una familia de bajos ingresos, consume una gran parte de los ingresos mensuales.

"Pero cuando miras a las familias que ganan más de $100,000, que constituyen una parte considerable de la población, descubres que todavía tienen un ingreso disponible", dijo Kuehl, y agregó que esta población genera una gran cantidad de gastos de consumo. "La gente más rica dice: 'Claro, estamos viendo inflación, pero no lo suficiente como para interferir con mi demanda'".

FIGURA 3. La perspectiva de la demanda en el sector aeroespacial se mantiene sólida durante los próximos 18 meses.

Sí, los costos laborales están aumentando. Sí, el equipo y los bienes raíces son caros. Independientemente, es probable que la demanda constante de los consumidores continúe impulsando el crecimiento, incluso frente a la inflación.

Muchos dicen que la pandemia acabó con la globalización en la fabricación, pero como explicó Kuehl, la historia es un poco más complicada. "La globalización ya estaba en declive incluso antes de que llegara el COVID".

La consolidación jugó un papel aquí. "Lo que impulsó la globalización desde el principio fue la opción de usar múltiples proveedores", dijo Kuehl, y agregó que si una empresa no cumplía, un OEM global podría recurrir a otra empresa para tomar el relevo.

A lo largo de los años, los fabricantes se consolidaron para ganar eficiencia de escala y formaron asociaciones más estrechas con los OEM. Esto dejó a la globalización ya en terreno inestable cuando el mundo se cerró en marzo de 2020. Ahora, el panorama de inversión en manufactura ha cambiado. Se están realizando menos adquisiciones grandes simplemente como una jugada de inversión rápida; más tienen una estrategia concreta para garantizar que pueden entregar productos cuando y donde se necesitan.

"Estos movimientos [no se tratan de] hacer dinero rápido", dijo Kuehl. "Se trata de proteger la cadena de suministro. Durante los últimos dos años, las empresas han perdido el control en ciertas áreas de su cadena de suministro. Ahora, están trabajando para recuperarlo".

El Sistema de Inteligencia Estratégica de Armada (ASIS) se publica a través de una asociación de Armada Corporate Intelligence, armadaintel.com, y Morris, Nelson and Associates, www.mnallc.com. Para obtener información sobre ASIS, visite www.asisintelligence.com. Puede encontrar más información sobre el boletín Fabrinomics de Chris Kuehl, publicado por la Asociación de Fabricantes y Fabricantes, aquí.